Экономика. Бизнес. Финансы. Мировая экономика.

[Adm]

Экономика. Бизнес. Финансы. Мировая экономика.

У нас есть отдельный раздел форума для самых интересных новостей, полезных статей и их обсуждения по данной тематике, который находится ЗДЕСЬ.

[Adm]

Пенсионный курьез.

Вчера ЦБ опубликовал сводную статистику о деятельности частных пенсионных фондов в 2014 г. Это чувствительная для рынка информация — недаром ЦБ опубликовал ее после того, как премьер Дмитрий Медведев объявил о решении сохранить накопительную пенсионную систему.

Прошлый год стал самым сложным для пенсионной индустрии. НПФ в спешном порядке акционировались и проходили проверки ЦБ для допуска в систему гарантирования, часть фондов, поменявших владельцев, перетряхнули портфели накоплений — направили деньги в инструменты, более интересные новым собственникам, весь рынок уже второй год оставался без новых поступлений — из-за изъятия накоплений в бюджет частные фонды лишились более 500 млрд руб., — а кроме того, находился под давлением социального блока правительства, пытавшегося отменить накопительную систему. В довершение в декабре рухнул долговой рынок и девальвировался рубль, обесценив активы, в которые были инвестированы накопления.

Статистика ЦБ показывает, как НПФ пережили эти испытания.

В прошлом году частные фонды заработали для своих клиентов доходность от -5,2 до 42,2% годовых, следует из данных ЦБ. Лучший результат у НПФ «Башкортостан» (ранее — НПФ «Башкомснаббанк», худший — у НПФ «Урал ФД» («Уральский финансовый дом»), у обоих накоплений менее 1 млрд руб., при таких размерах на результат может повлиять пара операций.

Гораздо показательнее результаты крупнейших фондов, которые привлекли более 80% накоплений россиян. В первой двадцатке НПФ лучший результат у НПФ «Европейский» (11,1% годовых), худший — у «Промагрофонда» (1,4%). Инфляцию (11,4% в 2014 г.) не обошел никто — ни крупные НПФ, ни частные управляющие, ни госкомпания ВЭБ (2,7%).

Это фактор рынка — резкое повышение ставки ЦБ в декабре, до 17%, обесценило пенсионные активы. «Самые доходные инструменты в портфеле — это банковские депозиты, облигации и небольшой портфель акций высококлассных эмитентов», — говорит президент НПФ «Европейский» Алексей Булавин.

Активы некоторых фондов за год изменились до неузнаваемости. Например, два фонда — «Ренессанс жизнь и пенсии» и «Адекта-пенсия» — переложили значительную часть накоплений в нетипичные активы, которые ЦБ классифицирует как «прочие». «Ренессанс жизнь и пенсии» (связан со структурами Анатолия Мотылева) — один из немногих НПФ из топ-20, который еще не вошел в систему гарантирования. Фонд вложил в «прочие активы» 27 млрд руб., или 80% портфеля накоплений — больше не разрешает ЦБ. «Адекта-пенсия» — на порядок меньше, он переложил в «прочие активы» половину накоплений (свыше 2 млрд руб.). Оба фонда не стали комментировать свои инвестиции.

«В состав “прочих активов” входит дебиторская задолженность: денежные средства на счетах брокера, дебиторка по купонам и погашению облигаций, начисленные проценты по депозитам. Максимальный лимит [вложений] в эту группу активов — 80%», — объяснил представитель ЦБ.

Встречаются в статистике ЦБ и курьезы. Их появление — результат спешки, в которой НПФ проводили реорганизацию, чтобы успеть вступить в систему гарантирования до конца года. Это отражает и состояние регулятора, еще не привыкшего к своим новым подопечным и специфике их бизнеса и учета.

К примеру, в статистике ЦБ обнаружилась пропажа 5 млн клиентов НПФ. В сведениях о застрахованных лицах, заключивших договоры с НПФ, на начало 2014 г. числилось 27 млн человек, а на конец года — всего 22 млн. На вопрос о том, куда пропало 5 млн клиентов НПФ, представитель ЦБ пояснил, что произошла «ошибка в отчетности НПФ». «Некоторые фонды отразили данные по застрахованным лицам в сумме: до и после реорганизации фондов», — указал представитель ЦБ, подчеркнув, что реальное число клиентов НПФ — 22 млн граждан. За 2014 г. число клиентов НПФ уменьшилось примерно на 40 000 — это граждане, перешедшие из частных фондов в Пенсионный фонд России.

Перекочевал в отчет ЦБ и фантастический доход, начисленный на счета клиентов НПФ РГС по итогам инвестирования в 2013 г., — более 4200%. Это ошибка в отчетности фонда, говорит представитель ЦБ: достоверная цифра — 4,239%.

Пенсионный курьез. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Главные российские бумаги убрали с рынка.

Евробонды «Россия-30», почти 15 лет бывшие безусловным бенчмарком не только для российского, но и для развивающихся рынков, утратили этот статус, пишут аналитики «Сбербанк CIB». Теперь на эту роль более пригодны «Россия-23» или «Россия-42», считают они.

Причина — в скупке валютных облигаций: с начала года, по оценке аналитиков «Сбербанк CIB», российские инвесторы скупили «Россия-30» примерно на $9,5 млрд. Эти бонды использовались для несложной, но доходной операции: их можно использовать как обеспечение в сделках валютного репо с ЦБ и направлять привлеченные у него средства на покупку облигаций, доходность которых была намного выше, чем ставка валютного репо ЦБ, — 5−7% против 0,7−1,2% годовых.

«На мой взгляд, $9,5 млрд — много, хотя и возможно, — говорит крупный иностранный трейдер. — Чтобы полностью остановить рынок по “Россия-30”, достаточно выкупить $5−7 млрд». Последний раз, по его словам, подобное было более 10 лет назад, когда один из госбанков купил 80% выпуска «Россия-18».

Котировки «Россия-30» растут с начала апреля. Далеко не все игроки верили в такой рост, поэтому было открыто много встречных позиций и они получили убытки, рассказывали трейдеры. Опрошенные «Ведомостями» трейдеры оценивают прибыль скупщиков в $120−160 млн.

Выкуп значительной доли обращающегося выпуска, так называемый «корнер», практически позволяет держателю бумаг определять ее цену, говорит управляющий директор «Сбербанк CIB» Александр Кудрин. «Если вы купили облигацию, заложили на год и ее цена резко ушла вниз, то у вас наступает маржин-колл, но если вы можете контролировать ее цену, то этот риск нивелируется, — объясняет он. — По данным ЦБ на 1 апреля, лидерами задолженности по валютному репо перед ним являются “Открытие”, ВТБ и Совкомбанк».

Банк «ФК Открытие» с января, по расчетам kuap.ru, увеличил эту задолженность на 373,7 млрд руб. до 813,8 млрд, а ВТБ — с нуля до 322,8 млрд руб. В сумме это 696,5 млрд руб. — близко к оценке «Сбербанк CIB». Еще 60 млрд руб. занял у ЦБ Совкомбанк. «Мы видели на рынке только “Открытие” и сами заключали с ним сделки — продавали ему бумаги», — говорит один из госбанкиров.

Представители ВТБ и «ФК Открытие» отказались от комментариев. Представитель ЦБ отметил, что нестандартные биржевые ситуации постоянно отслеживаются на предмет манипулирования.

«Учитывая происходящее, мы предпочли выйти из бумаг, потому что сейчас трудно просчитать, что будет с ними, если они вернутся в рынок», — продолжает госбанкир.

Если версия о годовом репо в ЦБ неверна, то российские евробонды становятся новой зоной риска, поскольку ставки валютного репо уже выросли до 2,2−3,2% годовых. «Доходность “Россия-30” уже упала до многомесячных минимумов в 3,6%, что соответствует уровням июня 2013 г., т. е. принципиально другой рыночной ситуации и кредитному рейтингу страны, — говорит гендиректор УК “Спутник. Управление капиталом” Александр Лосев. — Представители ЦБ говорят, что ключевая ставка должна соотноситься с уровнем инфляции, а она по-прежнему высока, и вполне возможно, что регулятор не станет быстро снижать рублевую ставку, а вновь поднимет ставку валютного репо, а в таком случае на еврооблигациях может начаться масштабная распродажа».

Главные российские бумаги убрали с рынка. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

ЦБ отключил банк «Транспортный» от системы банковских электронных срочных платежей.

Вчера «Эксперт РА» понизило рейтинг банка «Транспортный» с В+ до В.

Причины: отрицательная рентабельность бизнеса — минус 23% за год, низкий уровень достаточности капитала Н1.0 — 10,7%, Н1.2 — 6,2% при регуляторном минимуме в 10 и 6% соответственно. У банка страдает обеспечение активов — с учетом ценных бумаг, поручительств и гарантий оно составляет 72,8% портфеля, без них — всего 14,6%. Еще одна причина — сейчас «банк осуществляет платежи на бумажном носителе, а не в электронном формате, что увеличивает сроки проведения операций». Представитель агентства отказался комментировать столь редкое обоснование для снижения рейтинга.

То, что банк проводит платежи в бумажном виде, означает, что он был отключен от системы БЭСП, указывает один из банковских аналитиков. Фактически банк не может принимать и проводить рублевые платежи — платежная система ЦБ не пропустит этот платеж, указывает собеседник «Ведомостей», участник может проводить их только «банковским рейсом» (сгруппированными платежами, которые банк может отправлять пять раз в сутки в определенное время).

В конце января ЦБ отключил от системы БЭСП Судостроительный банк, и тот перестал выдавать клиентам деньги. Представитель ЦБ от комментариев отказался, получить комментарии банка «Транспортный» вчера вечером не удалось.

«Транспортный» перестал принимать деньги вкладчиков. С 16 апреля он прекратил прием и пополнение вкладов, а также счетов, но в колл-центре это связывают с «превышением ликвидности», однако, что именно это значит, не объясняют. До этого у банка не было проблем с привлечением вкладов, по сравнению с банковской системой он показал впечатляющий рост. Депозиты физлиц выросли вдвое: с 21 млрд до 40 млрд руб. на 1 апреля. Банк размещал эти деньги в кредиты юрлиц, а также на депозиты в ЦБ. Значительная часть вкладов открывалась с возможностью досрочного закрытия без потери начисленных процентов, поэтому даже с учетом большого объема ликвидных активов — около 36% — риски ликвидности высокие, предупреждает «Эксперт РА».

ЦБ отключил банк «Транспортный» от системы банковских электронных срочных платежей. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

ЦБ отозвал лицензию у Таурус Банка.

МОСКВА, 24 апреля. /ТАСС/. Банк России отозвал с 24 апреля 2015 года лицензию на осуществление банковских операций у московского Таурус Банк, сообщает регулятор.

По данным ЦБ, банк проводил высокорискованную кредитную политику, не создавал адекватных принятым рискам резервов на возможные потери по ссудам и не исполнял требования предписания надзорного органа в части введенных ограничений на осуществление отдельных банковских операций.

Кроме того, на протяжении 2014 года и 1-го квартала 2015 года кредитная организация была вовлечена в проведение транзитных сомнительных операций, а также операций по выводу денежных средств за рубеж в крупных объемах.

Таурус Банк является участником системы страхования вкладов.

Согласно данным отчетности, по величине активов банк на 1 апреля 2015 года занимал 436-е место в банковской системе РФ.

ЦБ отозвал лицензию у Таурус Банка. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

ЦБ отозвал лицензии у двух московских банков.

Банк России отозвал с пятницы, 24 апреля, лицензии у московских банков «Таурус Банк» и КБ «Единственный». Об этом говорится в сообщениях финансового регулятора.

«Таурус Банк», как считают в ЦБ РФ, проводил высокорискованную кредитную политику, не создавал адекватных принятым рискам резервов на возможные потери по ссудам и не исполнял требования в части введенных ограничений на осуществление отдельных банковских операций.

На протяжении 2014 года и I квартала 2015 года банк, по данным ЦБ РФ, участвовал в проведении транзитных сомнительных операций, а также способствовал выводу за рубеж денежных средств в крупных объемах.

КБ «Единственный», как заявляют в Центробанке проводил высокорискованную кредитную политику и не создавал адекватных принятым рискам резервов на возможные потери по ссудам. Руководство учреждения также нарушало законодательство в сфере противодействия отмыванию доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма.

По размеру активов на 1 апреля «Таурус Банк», согласно данным ЦБ РФ, занимал 436-е место в банковской системе РФ. КБ «Единственный» на 1 апреля занимал в банковской системе 652-е место.

ЦБ отозвал лицензии у двух московских банков. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Официальный курс доллара упал ниже 51 рубля.

Официальный курс доллара, установленный Центробанком с 25 апреля, составляет 50,24 рубля. Он упал на 1,35 рубля. Евро подешевел на 47 копеек до 54,66. Курсы будут действовать до 27 апреля. Соответствующая информация содержится на сайте Банка России.

В ходе торгов на бирже американская валюта стоит 50,87 рубля, европейская — 55,07 (данные на 13:25 по московскому времени). Рубль укрепляется на фоне растущих цен на нефть. Баррель марки Brent на лондонской бирже ICE стоит 65,4 доллара.

Ранее, 24 апреля, министр финансов России Антон Силуанов сказал, что сейчас рубль укрепляется слишком сильно. «Произошло то, что и следовало ожидать: стабилизировался объем золотовалютных резервов, рубль сначала был стабильный, а сейчас начал укрепляться. Укрепился, мы считаем, даже чересчур, слишком много», — сказал чиновник.

22 апреля первый зампред Центробанка Ксения Юдаева сообщила, что быстрое укрепление рубля, связанное с ростом цен на нефть, закончилось. «Сейчас мы наблюдаем стабилизацию», — отметила она. Ранее Юдаева допускала, что доллар снова может подорожать до 70 рублей при падении цен на нефть.

9 апреля первый зампред комитета Госдумы по промышленности Владимир Гутенев подчеркнул, что чрезмерное укрепление рубля ударит по конкурентоспособности отечественных компаний-экспортеров. Свою обеспокоенность он выразил в письме Центробанку.

Согласно предварительным расчетам Минэкономразвития, доллар будет стоить 40 рублей к 2018 году, если цены на нефть поднимутся до 100 долларов за баррель, а санкции против России постепенно снимут.

Официальный курс доллара упал ниже 51 рубля. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Нефть Brent подорожала до $65,07 за баррель.

Москва. 24 апреля. INTERFAX.RU — Нефть марки WTI дешевеет в пятницу впервые за три дня, тогда как котировки на Brent повышаются, при этом обе марки завершают «в плюсе» шестую неделю подряд, сообщает агентство Bloomberg.

Июньские фьючерсы на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures к 16:46 мск выросли в цене на $0,22 (0,34%) — до $65,07 за баррель. Ранее в ходе торгов котировки достигали $65,44 за баррель — самого высокого уровня с декабря прошлого года.

Цена фьючерсов на нефть WTI на июнь на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи уменьшилась к этому времени на $0,74 (1,28%) — до $57 за баррель.

Цены на нефть подскочили на 30% с минимумов, зафиксированных в марте, и растут шестую неделю подряд, что станет рекордным по продолжительности периодом повышения с прошлого февраля.

Саудовская Аравия и союзники продолжили бомбардировки Йемена, несмотря на то, что ранее было объявлено прекращение военной операции. Йемен не является значительным нефтедобытчиком, однако расположен вблизи крупных месторождений, и контролирует Баб-эль-Мандебский пролив, через который ежедневно проходит свыше 4% мирового потребления нефти.

«Новости об авиаударах Сирии подливают масла в огонь и поддерживают цены. Рынок озабочен снижением добычи в США, однако если говорить о недавнем ралли, тот тут инвесторы поторопились», — говорит старший экономист Energy Aspects Амрита Сен.

В четверг цена WTI достигла $57,74 за баррель — максимальной отметки с 12 декабря прошлого года.

Ранее американское министерство энергетики сообщило, что добыча нефти в США за прошедшую неделю снизилась на 18 тыс. баррелей в сутки (б/с) — до 9,37 млн б/с, минимума за шесть недель. Снижение стало вторым подряд.

Согласно опросу агентства, 19 аналитиков из 41 ожидают снижения котировок WTI на следующей неделе, 11 прогнозируют их дальнейший рост и столько же не ожидают существенного изменения.

Нефть Brent подорожала до $65,07 за баррель. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Москва попросила Тегеран отозвать иск по С-300.

Москва. 24 апреля. INTERFAX.RU — Замглавы МИД РФ Сергей Рябков сообщил, что поставил перед иранской стороной вопрос об отзыве судебного иска Ирана к России в связи с нереализацией Россией контракта по зенитным ракетным системам С-300.

«Мы поставили вопрос об иске на двусторонней встрече», — сказал С. Рябков журналистам.

По его словам, это было сделано в ходе двусторонней встречи с иранским коллегой во время венского раунда переговоров по иранской ядерной программе.

13 апреля президент РФ Владимир Путин подписал указ, который позволит передать Ирану российские зенитные ракетные системы С-300.

Контракт на поставку Ирану пяти дивизионов С-300 стоимостью порядка $800 млн был подписан в 2007 году. В июне 2010 года Совет Безопасности ООН принял четвертую по счету резолюцию с санкциями в отношении Ирана, в которой были введены ограничения на поставки обычных вооружений Тегерану, включая ракеты и ракетные системы, танки, штурмовые вертолеты, боевые самолеты, корабли.

В конце сентября 2010 года президент Дмитрий Медведев подписал указ «О мерах по выполнению резолюции Совета Безопасности ООН 1929 от 9 июня 2010 года», запрещающий продажу комплексов ПВО Ирану. После этого Тегеран подал иск в международный третейский суд с требованием выплаты российской стороной неустойки почти в $4 млрд.

Москва попросила Тегеран отозвать иск по С-300. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Россельхознадзор приготовился к запрету голландских тюльпанов.

Возможный запрет на реэкспорт растительной продукции из Евросоюза в Россию коснется в том числе и голландских тюльпанов. Об этом сказала замглавы Россельхознадзора Юлия Швабаускене, передает ТАСС.

«Если речь идет о запрете реэкспортных сертификатов ЕС, то все голландские цветы и цветы, которые идут через Голландию, например, эквадорские, не попадут в Россию», — приводит агентство ее слова. Швабаускене пояснила, что Нидерланды поставляют в Россию большую часть своих цветов через другие страны по реэкспортным сертификатам.

Ранее, 24 апреля, Россельхознадзор сообщил, что готовит решение о запрете реэкспорта овощей и фруктов из Болгарии. Аналогичное решение может быть принято в отношении реэкспорта растительной продукции из Евросоюза в целом.

21 марта, Россельхознадзор заподозрил в реэкспорте Сербию — поставки яблок из этой страны превысили возможности сербского агропрома. В декабре 2014-го под подозрения ведомства попала Швейцария. Россельхознадзор тогда пригрозил ввести продуктовое эмбарго против этой страны.

Из-за реэкспорта под запрет также попала мясная продукция из Черногории, и растительная — из Польши.

7 августа Россия ввела эмбарго на поставки мясной продукции, овощей и фруктов, морепродуктов и охлажденной рыбы, молока и молочных продуктов из стран-членов Евросоюза, а также из Австралии, Канады, Норвегии и США. Ограничительные меры стали ответом на антироссийские санкции, введенные из-за присоединения Крыма к РФ, а также конфликта на востоке Украины.

Позднее российский стоп-лист пополнила живая рыба. Одновременно из него исключили мальков лосося и форели, безлактозное молоко и молочную продукцию, семенной картофель, сахарную кукурузу, горох, БАДы и витамины.

Россельхознадзор приготовился к запрету голландских тюльпанов. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→

[Adm]

Минэкономразвития ожидает укрепления курса рубля.

Минэкономразвития ожидает укрепления эффективного курса рубля и ставит задачу выйти на среднемировые темпы экономического роста. Об этом заявил глава ведомства Алексей Улюкаев в субботу на итоговой коллегии ведомства, пишет «Коммерсант».

По словам министра, адаптивные возможности российской экономики превзошли возможные ожидания. Согласно прогнозу, одобренному на заседании правительства, рост ВВП в ближайшие три года может составить 2−2,5% в год, но это не тот уровень, который соответствует «нашему потенциалу и амбициям». В связи с этим министр надеется на более высокие темпы роста.

Улюкаев подчеркнул, что для совершения заданного темпа роста необходимы серьезные структурные изменения. "Это большая ответственность, большой труд. Мы не подведем, — заверил он присутствовавшего на коллегии премьер-министра Дмитрия Медведева.

Глава правительства, в свою очередь, отметил, что внешние условия остаются неблагоприятными для российской экономики.

Ранее Улюкаев озвучил прогноз, в соответствии с которым, российская экономика выйдет на докризисный уровень по разным макроэкономическим параметрам в 2017 или 2018 году. По ожиданиям Минэкономразвития, рецессия продлится три квартала и в конце года начнется экономическое оживление.

Минэкономразвития ожидает укрепления курса рубля. Это интересно? Поделитесь с друзьями! —→